许多投资者会建立传统或罗斯IRA（Roth IRA）来储蓄退休金。目前，年龄在50岁以下的投资者可以每年向IRA账户最多贡献6,500美元。相比之下，50岁以上的投资者每年可以贡献高达7,500美元。多年甚至几十年来一直为IRA投入资金的投资者可能会发现，他们已经积累了数十万美元的资产，这些资产投资在由股票、债券和共同基金组成的传统投资组合中。

投资者通常没有意识到，通过将其IRA资金转移到自主管理的IRA账户中，他们可以通过投资替代资产类别（包括但不限于房地产），实现养老金组合的多样化。那些一直在将钱投入养老账户，因此手头没有现金投资房地产交易的个人，通常会发现这是一种投资房地产的有吸引力的方式。此外，利用自主管理的IRA投资房地产可以获得显著的税收优惠。

什么是自主 IRA？

与传统和罗斯IRA不同，自主指导IRA不需要金融顾问或财富管理人代表投资者进行分配。一种自我管理的个人退休账户（Self Directed IRA，SDIRA）为投资者提供了对投资方式的完全控制。使用SDIRA的人可以获得的投资也往往更具包容性。尤其是与传统IRA保管人提供的投资相比较。

使用自主指导的个人退休账户 (SDIRA)，投资者可以将退休基金自主投资于诸如房地产等另类投资。任何通过投资替代投资而产生的收入将返回到自主管理IRA。然后这些收入会以税延方式继续增长，就像在传统或Roth IRA中一样。

自我指导的个人退休账户（Self-Directed IRA）是一种允许投资者自行决定投资选择的退休账户类型。不同于传统的IRA，自我指导的IRA不仅可以投资于股票、债券和共同基金，还可以投资于房地产、黄金、私募股权、债权投资等。

以下是关于使用自我指导的IRA进行房地产投资的一些基本概念：

投资选择广泛：自我指导的IRA可以投资于各种类型的房地产，包括住宅、商业地产、租赁物业、开发地块等。

税务优惠：与其他IRA相同，自我指导的IRA也享有税务优惠。所有的投资收益，包括租金收入和资本利得，都会在IRA内积累，不需要缴纳税款，直到开始取款时才需要按照那时的税率缴税。

投资规则：虽然自我指导的IRA投资选择广泛，但是也有一些限制。例如，你不能购买自己或直系亲属居住的物业，不能使用IRA的资金为自己提供即时的经济利益，所有的收益和开支都必须直接通过IRA账户进行。

管理复杂度：自我指导的IRA投资房地产需要进行较为复杂的管理，包括房地产的维护、租赁管理、费用支付等，这些都需要通过IRA的托管人进行。

现金流问题：自我指导的IRA必须有足够的现金来应对任何房地产投资可能出现的费用，比如维修费用、保险费用、物业税等。如果IRA的现金不足，可能需要出售资产来支付费用。

罚款和税务问题：如果违反了IRA的规则，可能会面临罚款，甚至可能失去IRA的税务优惠。因此，在使用自我指导的IRA进行房地产投资时，必须谨慎行事，最好寻求专业的税务和法律咨询。

自我指导的IRA可以提供更多的投资选择，但同时也需要投资者有更高的投资知识和管理能力。在决定是否使用自我指导的IRA进行房地产投资之前，一定要充分了解其利弊，并可能需要寻求专业的咨询。

怎样开设Self Directed IRA

大多数金融机构都提供自主管理IRA，有时也称为自主管理选项。这通常允许个人自主投资股票、共同基金和ETF。然而，大多数金融机构要求投资者自主选择传统的股票市场相关投资。这是因为金融机构通常根据他们管理的资产的百分比来获得报酬。如果某人选择自主指导到非公开交易的另类资产，金融顾问的报酬会下降。

为了使用自主 IRA 投资房地产。您需要将您的IRA转移到另一家资产托管公司才能用它来投资房地产。通过这些提供商，个人不仅可以进行自主指导，还可以将资金投资于房地产等替代资产。一个另类资产托管人通常会收取固定费用。例如，每年收费400-500美元。这是对于选择自我指导自己的投资的投资者。

开设一个自我指导的个人退休账户（Self-Directed IRA）需要以下步骤：

选择托管人：自我指导的IRA必须由一家合格的金融机构或者IRA托管公司来管理。这家公司必须有能力处理非传统的投资，如房地产、私募股权等。在选择托管人时，你应该考虑他们的费用、服务、投资选项和经验等因素。

开设账户：在选择好托管人之后，你需要填写一份账户开设申请表格。这份表格通常需要提供一些基本的个人信息，如姓名、地址、社会保障号等。你也需要选择账户的类型，比如传统的IRA或者Roth IRA。

转移资金：开设账户之后，你需要将资金转入这个账户。这些资金可以来自于另一个IRA账户的转账，或者是从雇主的401(k)计划中滚入。在转移资金时，要确保遵守所有的税法规定，避免不必要的税收和罚款。

选择投资：在账户设立并有资金之后，你就可以开始选择投资了。你可以选择投资房地产、黄金、私募股权、债权投资等。所有的投资决策都必须由你自己来做，托管人只负责执行你的指示。

管理投资：一旦你的投资开始，你就需要对其进行管理。所有的收益和开支都必须通过IRA账户进行。你也需要每年向IRS报告账户的价值。

在开设自我指导的IRA之前，你需要充分理解这种账户的优点和缺点。虽然它提供了更多的投资选择，但同时也需要更高的投资知识和管理能力。在决定是否开设自我指导的IRA之前，最好寻求专业的财务和法律咨询。

加入 SDIRA 后您会纳税吗？ （不！）

人们最担心从传统或罗斯IRA转移资金到SDIRA的最大顾虑之一是害怕这会触发某种税务事件。这是一个没有根据的担忧。人们在将资金从一个IRA转移至SDIRA时，不需要缴纳税款。这不被视为应纳税事件。这意味着将账户转移到自助指导型IRA中将保持其价值完整，不会有罚款或税收。

通过 SDIRA 投资房地产是否适合您？

尽管SDIRA对于那些想要投资房地产的人仍然具有吸引力。但是它们并非适用于所有人。当人们使用SDIRA时，他们可以完全控制自己的投资。然而，并非所有投资者都想承担这种责任。

一些投资者希望通过让资金经理管理他们的投资来“设置并忘记”，而不是肩负起投资控制的责任。在这种情况下，SDIRA通常不是他们的正确选择。这些投资者通常知道他们的投资组合主要是投资于与股票市场有关的股票。随之而来，他们明白市场波动带来的固有风险。

对于那些能承受这种风险并希望采取无为而治的方法进行投资的人来说。与传统的财务顾问合作可能是正确的方法。

另一方面，那些希望更加掌控自己的退休账户，特别是那些希望多样化投资到房地产等另类资产类别的投资者，SDIRA值得考虑。

SDIRA 不是一个非此即彼的选择

投资SDIRA不需要全盘采用该方法。某人可以保留一部分，甚至大部分的资金投资于传统股票、债券和权益。人们可能会选择仅将一部分资金转入 SDIRA 以投资另类资产。此外，他们可以选择将他们的整个账户转入 SDIRA，保持他们目前持有的大部分资产不变，同时只清算一小部分用于投资房地产。通过现在将资金转移到 SDIRA，它为投资者提供了投资另类资产的灵活性，只要他或她觉得这样做是合适的。

任何类似IRA的退休金账户都可以转入自助退休金账户（SDIRA）

一个常见的误解是只有传统或罗斯IRA可以转入自助退休金账户。其他形式的退休金账户也可以转入SDIRA，包括那些在联邦政府工作并拥有储蓄计划（TSP）的人，或在非营利组织工作并拥有403b或457a计划的人。大多数形式的延迟薪酬计划通常都符合转入SDIRA的条件，这使得无论投资者的职业或专业如何，这个选择对所有投资者都具有吸引力。

在SDIRA中生成的收入是免税的

通过SDIRA投资房地产的主要好处之一是从该房产产生的任何收入，无论是现金流还是销售收益，都会重新投资到IRA中，并被视为免税。在从传统IRA转入的SDIRA中，收入将继续以税延方式增长。如果从罗斯IRA转入的SDIRA，则在达到合格年龄（目前为59岁）时，返回SDIRA的收入将百分之百免税。

由于在SDIRA中生成的收入是免税的，投资者能够比在SDIRA之外投资另类资产时更快地复利。这意味着聪明投资的人可以在更短的时间内实现他们的退休目标，因为他们每年缴纳的税款较少。

使用SDIRA进行房地产投资的关键特点

投资者必须与投资保持“远距离”关系。使用SDIRA进行房地产投资要求投资者使用第三方托管人。物业的所有权（或如果投资于联合投资的话，就是有限合伙权益份额）在法律上将由SDIRA的托管人代表投资者持有。规定还要求该物业仅用于投资，不能用作第二个住宅、度假屋、孩子的住所或用于业务等。

投资者有责任进行自己的尽职调查。传统IRA或罗斯IRA的托管人在投资客户资金之前可能已经对投资进行了研究，而使用自助退休金账户进行投资的人则需要对房地产赞助商和具体的交易机会进行自己的尽职调查。

当通过自我指定的个人退休账户（SDIRA）进行投资时，托管人不需要与赞助方有事先建立的关系，也不会限制投资者只能选择特定的房地产交易或基金。投资者有权决定要投资哪些房地产交易或基金，他们向托管人提供指导，然后托管人在投资者的要求下进行交易。这是因为托管人并不以顾问的身份行事，而只是按照投资者的要求指示投资。

从投资中获得的任何收入都必须流回到个人退休账户。与直接拥有房地产不同的是，通过SDIRA进行投资所产生的任何收入（现金流、销售收益等）必须流回SDIRA账户，以保持收入的税收推迟状态。

总的来说，使用自我指导的IRA进行房地产投资可以为投资者提供更多的投资选择和税务优惠。然而，这种投资也需要投资者具备更高的投资知识和管理能力，同时还需要遵守严格的规定和限制。在决定是否使用自我指导的IRA进行房地产投资之前，投资者应该充分了解其利弊，并可能需要寻求专业的咨询。