针对中国投资者买卖美股是否有税务征收这一个热门话题， 我们希望可以帮助大家普及一下这方面的知识。
什么是W-8BEN表格？
W-8BEN表格，是美国税务局的表格，全名为Certificate of Foreign Status of Beneficial Owner for U.S. Tax Withholding由开户人填报声明其本人并非美国公民，要求免除美国的相关税项。
接下来，让我们更进一步来了解为什么需要填写W-8BEN表格吧。中国投资者开设美股账户的时候都需要填写一份W-8BEN表格，因为美国境外投资者在买卖美股盈利的时候不需要支付给美国任何盈利税。如果账户上有收到任何来自美股发配的股息，中国投资者也只会被扣除总股息的10%作为股息税。这部分的税是会由交割公司自动扣留，然后一并上缴给美国国税局。因为中国与美国是有税务互惠协议的，所以相比其他国家， 中国公民通过第一证券国际账户投资美股还是有一定优势的
W-8BEN表格需要每3年更新一次，表格将在第3年后的12月31日过期。第一证券会在表格过期前通过电邮的方式提醒账户持有人。如果W-8BEN表格已经过期而表格仍然没有更新，账户将暂时无法进行交易。这样的限制是为了保护投资者，避免被美国国税局扣留28%的税金。但如果上市公司有进行内部的调整，例如现金收购，我们是无法阻止的[可怜]。这种情况，在上市公司收购完成后，现金会自动到账并扣税。如果有类似情况发生，大家不要慌张。只要在扣税的当年更新W-8BEN表格，我们可以在表格更新后提交申请，并退回当年因为表格到期而产生的扣税。
在美国，人寿保险主要分为五种，按照产品问世的顺序分别是：Term (定期人寿保险), Whole Life（终身人寿保险）, Universal Life（万能险）, Variable Universal Life（投资型万能险), Indexed Universal Life(指数型万能险）。
01定期保险（term life insurance）
顾名思义，这类保险只保一定的期限，如10年、15年、20年和30年。这种保险属于暂时保险， 主要为投保人提供死亡赔偿金。在保险期限内投保人死亡，可以获得相应的赔偿金，保险期限一过，定期人寿保险也就没有作用了。
优点：保费便宜
缺点：这种保险保费不退，缴纳的保费也不会产生其他收益。最大的缺点是等term到期了，保险人的年纪也大了，再买其他保险会很贵。
适合人群：需要获得短期保障和预算比较有限的人。
02Whole life（终身人寿保险）：
有时也称为永久寿险（permanent life）。这类保险有延税功能，随着时间的延长，保险内的现金值 （cash value）就会增加。保险公司会根据公司的盈利情况定期派发红利，但是红利的发放与否与金额都是不保证的。随着时间的延长，保险内的现金值就会增加。如果投保人想提前取消保险，将只能取回一部分的现金值。
优点：终身保障，现金价值有保证部分。
缺点：保费昂贵，它的保费可能是定期寿险的6~8倍。另外缺乏透明度是这类产品最大的问题。
03Universal Life（万能险）：
这种保险比较灵活，保单所有人可以在任何时间缴费，费用可多可少，但要达到最低的交费水平。它也有现金值，即所交费用和获利减去保险费用和收费。此类保险可保证理赔金，但现金值不能保证。
04Variable Universal Life（投资型万能险）：
投资型万能险，由万能寿险演变而来，关键的区别在于，客户可以在保险公司提供的基金范围内选择投资不同的基金，从而获得相应的投资回报，上不封顶，而且收益不需要交税。但同时也不保底，如果现金账户在金融市场亏损过大，那么投保人就可以需要追加更多的现金来维持保险有效性。因此这里产品对客户/经纪人自身的投资水平要求比较高。
05Indexed Universal Life （指数型万能险）：
同样是万能险的一个变种，可以挂钩美国标普500指数，投资收益和这些指数走势挂钩，并且现金值是保本的，就算是指数跌了，现金值也可以得到2%左右的收益。数据显示，美国股票市场过去几十年平均年化收益在7.5%，多数年份有8%至10%左右的收益。相对来说，这一收益水平要好于仅投资债券市场类的保险品种的3%至4%的回报。
除了同样具备避资本利得税和遗产税的功能之外，客户还可以随时从现金值里借钱出来，最多可以拿到现金值的90%，几乎是零利率而且同样不需要交税。因此它既可以在发生意外时给家人提供保障，又可以当作一个投资账户，在子女上大学，自己退休甚至平时进行大额采购时提取出来。
